Conteúdo publicado originalmente no GamesBras
A Flutter Entertainment, maior plataforma de apostas do mundo, anunciou nesta sexta-feira (13) a união com o Grupo NSX para a criação da Flutter Brasil, a qual será detentora das marcas Betfair, Betnacional, Mr. Jackbet e Pagbet.
Com um valor de mercado acima de R$ 200 bilhões na Bolsa de Nova York e uma receita na casa dos R$ 66 bilhões em 2023, a Flutter é líder global no setor de apostas. A integração com a Betnacional não só reforça sua posição no Brasil, mas também promete agregar valor significativo para ambas as marcas.
Este movimento estratégico está alinhado com o plano da Flutter de consolidar posições de liderança em mercados internacionais e reforçar sua presença no emergente e regulamentado mercado brasileiro de apostas esportivas e iGaming.
Com a união, a Flutter Brasil surge como uma nova gigante no setor, combinando a força da Betnacional com a expertise global da Flutter. A fusão entre a Flutter e o NSX é o primeiro unicórnio do mercado brasileiro de bets. O valuation do negócio como um todo é estimado em US$ 1 bilhão.
Ao final da transação, a Flutter pagará cerca de US$ 350 milhões em dinheiro e contribuirá com seu negócio atual da Betfair Brasil, em troca de 56% da nova empresa combinada Flutter Brasil. Um mecanismo também foi estabelecido para permitir que a Flutter aumente sua participação por meio de acordos recíprocos de compra e venda após cinco e dez anos da conclusão.
A NSX ocupa a posição número 4 entre as operadoras no Brasil – de acordo com estimativas internas e da Regulus Partners – com um portfólio que inclui a marca principal, Betnacional, e as co-irmãs Mr. Jack e Pagbet. Espera-se que a NSX, de forma independente, gere aproximadamente US$ 256 milhões em receita e um EBITDA ajustado de cerca de US$ 34 milhões em 2024.
Os sócios brasileiros do Grupo NSX continuarão à frente da operação local, durante 10 anos, garantindo a manutenção do DNA da empresa e a continuidade da sua aproximação com o público brasileiro.
O negócio já vinha sendo discutido entre os dois grupos há cerca de um ano e durante todo esse tempo inúmeros processos de due diligence e regras de compliance foram aplicados para se chegar, agora, ao anúncio oficial. A assinatura final do contrato acontecerá a partir da entrada em operação do mercado regulado brasileiro, em 1º de janeiro de 2025.
Tanto o Grupo NSX como a Flutter apresentaram seus pedidos de licença junto à Secretaria de Prêmios e Apostas do Ministério da Fazenda e as operações seguirão com os processos paralelamente.
A partir de 1º de janeiro de 2025, pelo prazo de cinco anos, seguirão com as duas licenças, uma para as operações da Betnacional, Mr. Jack e Pagbet, e outra para a Betfair, com as operações sendo conduzidas pelos sócios brasileiros por intermédio da Flutter Brasil.
A marca Betnacional, que já é amplamente reconhecida e patrocinadora exclusiva de eventos esportivos na Rede Globo e tem como embaixadores ícones nacionais, como, Galvão Bueno e o jogador Vini Jr., se beneficiará da infraestrutura global e da expertise da Flutter, sem perder sua essência local.
A parceria entre Flutter e Betnacional promete não apenas fortalecer o ecossistema de apostas esportivas no Brasil, mas também criar novas oportunidades de crescimento e inovação. A Flutter Brasil estará bem-posicionada para capturar o crescimento do mercado brasileiro, que está em rápida expansão e desenvolvimento.
Benefícios para os acionistas
1- Posição competitiva aprimorada em um mercado crescente e regulamentado:
– O Brasil deve regulamentar completamente o mercado de apostas esportivas e iGaming online no início de 2025.
– O país possui uma população de mais de 200 milhões de pessoas, com uma cultura fortemente ligada aos esportes, especialmente o futebol.
– O mercado não regulamentado tem crescido 38% ao ano desde 2018, atingindo quase US$ 3 bilhões em 2023.
– Operadores locais já consolidados deverão se beneficiar no mercado regulamentado a partir de 2025 devido aos custos de impostos, licenças e conformidade.
2. Fortalecimento do portfólio de marcas “heróis locais”:
– A adição de marcas locais em crescimento rápido complementará o negócio da Betfair no Brasil, criando uma posição de liderança no país.
– A NSX entrou no mercado em 2021 e rapidamente se tornou a quarta maior operadora, com 12% do mercado de apostas esportivas e 9% do mercado online total.
– A Betfair Brasil também está em crescimento, com receita prevista de cerca de US$ 70 milhões em 2024.
3. Sinergias e criação de valor:
– A NSX terá acesso às capacidades de gestão de preços e risco da Flutter, além da expertise em iGaming, proporcionando um diferencial competitivo.
– A Flutter espera impulsionar o crescimento da participação de mercado e melhorar a lucratividade no mercado regulado brasileiro, com previsão de um EBITDA ajustado negativo de aproximadamente US$ 90-100 milhões em 2025.
Peter Jackson, CEO da Flutter, comentou: “Estou empolgado em anunciar a adição da NSX, operadora da Betnacional, uma das principais marcas brasileiras de apostas esportivas e iGaming, ao portfólio da Flutter. Acreditamos que a combinação da ampla expertise local da equipe da NSX, nosso negócio atual da Betfair e o poder da Flutter Edge criará uma oportunidade atraente para capitalizar o crescimento no Brasil”.
João Studart, CEO do NSX, declarou: “Estamos prontos para trilhar um caminho de crescimento acelerado e robusto. A gestão das nossas marcas, agora somada à força da Betfair, trará um novo impulso ao portfólio”.
